国泰君安保荐中力股份IPO项目质量评级B级 上市周期超两年

  (一)公司基本情况

  全称:浙江中力机械股份有限公司

  简称:中力股份

  代码:603194.SH

  IPO申报日期:2022年7月1日

  上市日期:2024年12月24日

  上市板块:上证主板

  所属行业:通用设备制造业

  IPO保荐机构:国泰君安证券

  保荐代表人:周琦、蒋勇

  IPO承销商:国泰君安证券

  IPO律师:上海市锦天城律师事务所

  IPO审计机构:立信会计师事务所(特殊普通合伙)

  (二)执业评价情况

  (1)信披情况:

  被要求进一步说明与发行人及其关联方是否存在关联关系、其他资金和交易往来;被要求说明发行人开展相关业务的合法合规性,是否符合《中华人民共和国数据安全法》及电信领域相关法律法规的规定要求;对照《监管规则适用指引——发行类第4号》中土地使用权相关要求发表明确核查意见。

  (2)监管处罚情况:不扣分

  (3)舆论监督:不扣分

  (4)上市周期:扣分

  2024年度已上市A股企业从申报到上市的平均天数为629.45天,中力股份的上市周期是907天,高于整体均值。

  (5)是否多次申报:不属于,不扣分。

  (6)发行费用及发行费用率

  中力股份的承销及保荐费用为8228.00万元,承销保荐佣金率6.64%,低于整体平均数7.71% 。

  (7)上市首日表现

  上市首日股价较发行价格上涨166.14%。

  (8)上市三个月表现

  上市三个月股价较发行价格上涨84.60%。

  (9)发行市盈率

  中力股份的发行市盈率为10.11倍,行业均数32.81倍,公司是行业均值的30.81%。

  (10)实际募资比例

  预计募资14.49亿元,实际募资12.40亿元,实际募集金额缩水14.45%。

  (11)上市后短期业绩表现

  2024年,公司营业收入较上一年度同比增长10.66%,归母净利润较上一年度同比增长4.23%,扣非归母净利润较上一年度同比增长0.69%。

  (12)弃购比例和包销比例

  弃购率 0.40%

  (三)总得分情况

  中力股份IPO项目总得分为88分,分类B级。影响中力股份评分的负面因素是:公司信披质量有待提高,上市周期超两年,实际募集金额缩水,弃购率 0.40%。这综合表明,虽然公司短期内盈利能力较好,但信披质量有待提高,建议投资者关注其业绩表现背后的真实性。

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